Avant d’investir en SCPI (société civile de placement immobilier), il est intéressant de faire le point sur les avantages de cette solution d’investissement immobilier indirect. Cela vous permettra de déterminer si la SCPI est à même de répondre à vos objectifs de placement à court et long terme.
- La rentabilité des SCPI
- La défiscalisation avec la SCPI fiscale
- Un placement immobilier accessible
- Une gestion déléguée
- Une mutualisation des risques
- Investir dans différentes SCPI
- Les avantages de l’imposition de la SCPI en assurance-vie
- Un placement réglementé par l’AMF
- Questions fréquentes sur la SCPI
La rentabilité des SCPI
La SCPI est un placement qui peut laisser envisager une belle rentabilité. Si vous recherchez un rendement à court terme, optez pour la SCPI de rendement. Vous achetez des parts de biens immobiliers et percevez en contrepartie des loyers au prorata de votre investissement. Ces revenus locatifs vous permettent de bénéficier d’un complément de revenu ou de rembourser votre crédit si vous avez choisi d’investir en bénéficiant de l’effet de levier du crédit.
Autre solution pour une rentabilité maximale : la SCPI de plus-value. Cette fois, vous devrez être patient. La SCPI en démembrement, par exemple, est une solution à envisager. Vous achetez des parts de SCPI et devenez nu-propriétaire. De ce fait, vous ne percevez pas de loyers à court et moyen terme, c’est l’usufruitier qui jouit du bien. En revanche, au terme du démembrement, vous devenez pleinement propriétaire. Aucun rendement n’étant à prévoir à court terme, le prix des parts est décoté. Lors de la revente, lorsque vous êtes propriétaire de vos parts, vous pouvez les revendre bien plus cher et espérer une plus-value de 30 à 40 %. Et c’est sans compter le fait que votre bien aura peut-être pris de la valeur au fil des années.
La défiscalisation avec la SCPI fiscale
La SCPI fiscale est la troisième forme de société civile de placement immobilier. Si le rendement est plus faible que celui de la SCPI de rendement, elle présente un avantage fiscal majeur : vous pouvez réduire votre imposition. Cette fois, vous investissez dans des immeubles d’habitation éligibles à des dispositifs de défiscalisation, à l’image de la loi Pinel ou encore de la loi Malraux. La réduction d’impôt est proportionnelle à votre investissement. Aussi, non seulement vous constituez votre patrimoine, mais vous profitez d’un avantage immédiat non négligeable.
Un placement immobilier accessible
Investir en SCPI est une solution de placement qui s’adresse à tous. Le ticket d’entrée est faible, vous pouvez acheter des parts à partir de 500 €. Vous achetez un nombre de parts adapté à votre budget. Contrairement à un investissement immobilier locatif en direct, la mise de départ est faible et vous n’êtes pas confronté à un éventuel refus de crédit immobilier de la part de votre banque. Ensuite, libre à vous de faire fructifier votre épargne et d’acheter de nouvelles parts lorsque cela est possible.
Une gestion déléguée
Avec la SCPI, vous n’avez pas besoin de connaître le marché immobilier. Vous confiez votre argent à une société de gestion qui va investir dans les meilleurs immeubles professionnels ou d’habitation. Elle gère intégralement votre investissement, de l’achat du bien aux travaux en passant par la perception des loyers et leur versement.
Une mutualisation des risques
Le danger, pour un investisseur, est le risque de perte. Or, vous souhaitez constituer votre patrimoine immobilier et obtenir des revenus fonciers. Avec la SCPI, vous investissez dans une société qui possède différents biens. De ce fait, en cas de défaillance de l’un d’eux, la société civile de placement n’est pas en danger et vous non plus. Si vous choisissez d’investir dans l’immobilier seul en achetant un appartement ou une maison, si votre locataire ne paie plus ses loyers, le risque financier est important. La SCPI possède un parc immobilier qui vous offre une plus grande couverture.
Investir dans différentes SCPI
La diversification est un facteur essentiel. Elle vous permet, dans un premier temps, de mieux protéger votre patrimoine. Aussi, vous pouvez choisir plusieurs sociétés de gestion et ainsi répartir votre épargne judicieusement pour limiter toujours plus le risque.
Vous pouvez aussi choisir de diversifier pour profiter de tous les avantages de la SCPI. Vous pouvez ainsi investir, via la SCPI de rendement, dans de l’immobilier d’entreprise, bénéficier d’avantages fiscaux avec une SCPI en Pinel et choisir la nue-propriété avec la SCPI de plus-value en démembrement. Vous atteignez alors différents objectifs à court et à long terme.
Les avantages de l’imposition de la SCPI en assurance-vie
Pour investir dans une assurance-vie, vous pouvez vous adresser directement à une société de gestion ou passer par l’assurance-vie. Avec un contrat multisupport, vous pouvez choisir le fonds euro et des unités de compte. Il est possible d’investir en SCPI et de profiter des avantages fiscaux de l’assurance-vie. Selon la durée de détention de vos parts, vous allez bénéficier d’une fiscalité plus ou moins avantageuse. Pour des retraits au-delà de 8 ans, l’imposition est moindre. De plus, vous optimisez la transmission avec un abattement à hauteur de 152 500 €, ce qui est loin d’être négligeable pour vos héritiers. Au-delà de l’avantage fiscal de l’assurance-vie, la liquidité de ce contrat est un véritable plus.
Un placement réglementé par l’AMF
Enfin, lorsque vous investissez via la SCPI, sachez que l’autorité des marchés financiers veille. L’AMF a un œil sur l’activité des sociétés de gestion et vous assure une sécurité importante pour vos placements. Elle vous assure également une meilleure revente de vos parts, même en cas de crise immobilière. D’autre part, en cas de faillite de la société de gestion, l’AMF se charge de vous proposer une autre société de gestion.
Questions fréquentes sur la SCPI
Pourquoi investir dans des SCPI ?
Investir dans les SCPI répond à plusieurs objectifs de placement. Cela permet d’obtenir une rentabilité immédiate avec les loyers perçus, de réduire votre impôt avec la SCPI fiscale ou de viser un rendement à long terme avec une SCPI de plus-value. Autre raison d’investir en SCPI : vous déléguez intégralement la gestion de votre investissement immobilier.
Quel est le taux de rentabilité moyen d'une SCPI ?
En 2021, le taux de rentabilité moyen était de 4,45 % selon l’association française des sociétés de placement immobilier. Toutefois, cette rentabilité est plus ou moins importante selon la nature de votre investissement.
Quels sont les inconvénients des SCPI ?
Cette solution présente peu d’inconvénients, le principal étant le risque de perte de capital. La liquidité peut aussi être un frein, surtout pour les SCPI qui vous engagent sur le long terme, à l’image de la SCPI fiscale et de la SCPI de plus-value.