Ces dernières semaines ont été marquées par la flambée des cours de plusieurs matières agricoles, due à la baisse des récoltes provoquée par la sécheresse dans de nombreux pays producteur depuis Juillet. Blé, Maïs, avoine... tout ou presque a fortement monté. Comment jouer cette hausse, ou comment jouer le retournement ?
Sur le CBOT, le mais gagne également 20% depuis le 30 juin et les graine de Soja 10%.
L'avoine gagne 6% depuis le 30 Juin mais 46% depuis le 31 Mai
Sur le NYMEX de New York qui appartient également au CME, Le café arabica gagne 3% depuis le 30 Juin mais 30% depuis le 31 Mai. Le sucre gagne 10% depuis le 30 Juin et 28% depuis le 31 Mai même s'il est en baisse de 30% depuis le 1er janvier. Et le Riz gagne 10% même si la denrée est en baisse de 30% depuis le début de l'année
Le Cacao, très volatil ces derniers temps, a touché un point haut à 2700 livres sur le Liffe d'Euronext basé à Londres avant de baisser de près de 20% en deux semaines
Pour jouer sur les matières premières, il existe des trackers sur Euronext, qui suivent des indices de matières premières :Le tracker Lyxor commo CRB (FR0010270033) et le tracker Lyxor Commo CRB Non energy (FR0010346205).
CRB est un indice composé de 20 Matières premières et de 23% pétrole donc il est légèrement corrélé au pétrole et peut être utilisé pour jouer la hausse du baril mais pas vraiment la hausse des matières agricoles
Le CRB Non energy comme son nom l'indique ne contient pas de pétrole ni aucune valeur énergétique. On retrouve 20% de céréales, 35% de produits agricoles alimentaires hors céréales, 10% de bétail mais aussi 20% de métaux de base industriels et 10% de métaux précieux. Depuis 3 mois, cet indice ne gagne que 3%
Par contre, chez RBS, il existe un certificat " breakfast " qui a bien profité de la hausse récente des céréales puisqu'il gagne 18% depuis 3 mois. Son code est le 1085N
Mais finalement, le meilleur moyen pour jouer la hausse des matières agricoles et d'acheter des certificats de RBS ou de Société Générale qui répliquent les prix d'une matière première aux Etats-Unis.
Il existe des certificats open-end, qui permettent de jouer l'évolution des prix en euro, et des certificats Opend-end quanto, qui permettent de jouer l'évolution des prix en dollar
Pour jouer l'évolution des prix en dollar, il y a :
Le 1171N sur le blé
Le 4721SSur le mais
Le 1168N sur les graines de soja
Le 1678S sur le café
Le 1169N Sur le sucre
Le 1391N Sur le riz
Le 1222N Sur le cacao
Enfin, pour jouer la baisse de ces produits, il existe des certificats bear, qui sont tout simplement des certificats turbos, mais avec un strike et une barrière désactivante tellement éloignés que leur levier est proche de 1.
Il y a le 3264S sur le blé avec un levier de 0.6, le 3265S sur le soja avec un levier de 1.2, et le 1107B sur le riz qui a un levier de 0.75.
Il existe donc un certain nombre de produit sur Euronext pour jouer la hausse ou la baisse de plusieurs matières premières même si tous les sous-jacent et toutes les stratégies ne sont pas disponibles. Pour avoir accès à un plus grand nombre de possibilité, il faut ouvrir un compte futures ou CFD chez un broker spécialisé
