Instauré en 2019, le plan d’épargne retraite (PER) a profondément transformé le paysage de l’épargne retraite en France. Ce produit financier unifié a permis de regrouper différents dispositifs existants, offrant ainsi une solution plus simple et plus flexible pour préparer sa retraite. Cinq ans après son lancement, il est intéressant d’évaluer l’impact du PER sur le comportement des épargnants et sur le marché financier.
Un succès populaire grâce à une offre diversifiée
Le PER a rapidement séduit les Français. À en croire les derniers chiffres parus, plus de 10 millions de contrats ont été souscrits, représentant un encours total de plusieurs dizaines de milliards d’euros.
ImportantCette réussite s’explique entre autres par les avantages fiscaux qu’il offre, notamment la déductibilité des versements du revenu imposable. De plus, la possibilité de transférer d’anciens contrats vers le PER a facilité sa diffusion.
Le marché du PER propose une large gamme de produits, répondant ainsi aux besoins de chacun.
Distribués par les compagnies d’assurance, les PER assurantiels représentent la part la plus importante. Ils offrent généralement une gestion pilotée à horizon, qui s’adapte automatiquement au profil de risque de l’épargnant et à l’échéance de sa retraite.
Ce mode de gestion vise à optimiser les rendements en investissant dans des actifs plus risqués au début de la période d’épargne, puis en optant pour des placements plus sécurisés à l’approche de la retraite.
Des performances contrastées
Les performances des PER sont étroitement liées à celles des marchés financiers. Les fonds en euros, qui constituent une part importante des portefeuilles des PER, ont connu des rendements variables ces dernières années. Si certains contrats ont affiché des performances intéressantes en 2023, d’autres ont enregistré des résultats plus modestes.
ImportantLa gestion pilotée à horizon, qui consiste à investir une partie des fonds dans des unités de compte (actions, obligations, etc.), garantit un potentiel de rendement plus élevé, mais elle est également associée à un risque de perte en capital.
Étant donné que les performances passées ne sont pas garantes des rendements futurs, il est important de tenir compte de son profil d’investisseur avant de choisir une stratégie de gestion.
Perspectives d’avenir
Le PER s’est imposé comme un élément clé de la préparation à la retraite. Sa simplicité, sa souplesse ainsi que ses avantages fiscaux en font une option séduisante pour les investisseurs. Cependant, il est essentiel de bien comprendre le fonctionnement du PER et de choisir le contrat qui correspond le mieux à ses objectifs et à sa situation personnelle.
Les évolutions réglementaires et les innovations financières pourraient continuer à façonner le marché du PER dans les années à venir. L’émergence de nouveaux produits, comme le plan épargne avenir climat, pourrait offrir de nouvelles opportunités d’investissement aux épargnants soucieux de l’environnement. De plus, l’accélération de la digitalisation devrait simplifier davantage la souscription et la gestion des contrats de PER.
- Le PER a simplifié et unifié divers dispositifs d’épargne retraite, rencontrant ainsi un vif succès auprès des épargnants.
- Avec plus de 10 millions de contrats souscrits, cette popularité s’explique par une fiscalité attractive et une offre diversifiée répondant aux attentes de chacun.
- Les performances des PER sont tributaires des fluctuations des marchés financiers.
- Des évolutions sont à prévoir, notamment l’émergence de produits d’investissement responsables.
